Любой трейдер, работающий на рынке Forex, может подтвердить, что практически каждая сделка может в течение какого-то времени торговаться как с прибылью, так и с убытком.
Это обусловлено особенностью функционирования этого глобального рынка, на котором идёт постоянное противодействие спроса и предложения, в результате чего на цену одновременно с двух сторон давят и покупатели, и продавцы. Эти действия, оказываемые на рынок всеми его участниками, и приводят к постоянному движению цен на графике то вверх, то вниз.
Зачастую бывает так, что даже входя в рынок, казалось бы, по тренду, в результате его коррекционных движений трейдер в течение определённого периода времени может наблюдать минусовый баланс своего торгового счёта. Попробуем разобраться, почему так происходит.
Чо такое просадка на Форекс?
Существует достаточно много определений этого термина, но если выразить все их формулировки максимально кратко, то просадку проще всего понимать как антоним к слову «прибыль». Если более точно, то просадка является временным уменьшением средств на торговом счёте, наблюдаемое из-за сделки, торгующейся в убыток. Просадка может показывать, как временный (или плавающий) убыток, так и реальный (зафиксированный), отображаемый в меню торгового терминала в виде снижения суммы доходности и оцениваемый в процентах или валюте счёта к его балансу.
Отображение временной (плавающей) просадки в валюте счёта в меню терминала MetaTrader 4 на примере торгового инструмента GOLD (H1).
До момента закрытия ордера, оба состояния счёта (прибыль и просадка) могут поочерёдно меняться друг с другом местами в зависимости от того, «по рынку» торгуется сделка в данное время или «против» него. При правильном прогнозе дальнейшей ситуации на рынке и входе «по линии тренда», трейдер, естественно, получает прибыль, но только «временную» прибыль, т.к. пока это сделка не закрыта, наблюдаемая прибыль будет не зафиксированной, т.е. переменной величиной. И только в момент закрытия ордера эта «временная» прибыль станет постоянной и её цифры пополнят баланс торгового счёта трейдера, увеличив его на тот процент, который удалось заработать в результате правильного прогноза и определения точки входа.
В прямо противоположной ситуации, когда, к примеру, трейдер определил тренд как восходящий и вошёл в длинную позицию, а цена упала, баланс его счёта будет находиться во временном убытке. Эта просадка так и останется временной до тех пор, пока трейдер не закроет ордер и не зафиксирует при этом убыток, который уменьшит баланс его счёта на размер наблюдавшейся просадки, или наступит момент, когда, скорректировавшись, рынок не оттолкнётся от какого-то важного ценового уровня вверх, в результате чего убыток сменится на прибыль. И трейдер в этом случае, переждав допустимый для себя уровень просадки, получит в дальнейшем хорошую прибыль.
При принятии трейдером решения о выборе той или иной торговой стратегии одним из основополагающих факторов является именно размер допустимого уровня просадки. Естественно в работу берутся торговые стратегии, обеспечивающие минимально допустимое количество убытков (желательно и на относительное небольшое число пунктов) при максимально возможном уровне доходности. Нужно понимать, что при работе на «длинных» графиках достаточно часто могут возникать ситуации, в которых приходится выдерживать просадку достаточно продолжительное время ради достижения внушительных целей.
Максимальная просадка достигла 173 пунктов перед получением прибыли в размере 448 пунктов на примере валютной пары EUR/USD (D1).
Виды просадок на Forex
При построение торговой стратегии очень важно знать, чем отличается одна полоса убытков от другой и какие риски каждая из них несёт в плане угрозы потери депозита.
Текущая или плавающая просадка
Этот вид просадки, которую ещё называют «рабочей», возникает в обязательном порядке при открытии абсолютно любой сделки и любым инструментом. В момент открытия сделка всегда уходит в минус на размер спреда или комиссии, установленной банком или брокерской компанией, услугам которых пользуется трейдер при совершении торгов. И банки, и брокеры зарабатывают на разнице курсов покупки и продажи, имеющихся у них на платформах торговых инструментов, предлагая трейдеру заведомо невыгодную для него цену, но всегда выгодную для себя. Поэтому пока сделка не пройдёт то количество пунктов, которое входит в размер спреда банка или брокерской компании, она всегда будет находиться в просадке.
Получение временной просадки в размере спреда при открытии ордера на примере валютной пары EUR/USD (H1).
В данном примере временный убыток в размере -$1,40 получена сразу после входа в сделку на покупку EUR/USD, т.к. терминал брокера открыл ордер по факту на 1,4 пункта выше по рынку. Иными словами, сделке ещё предстоит пройти это расстояние в пунктах, прежде чем просадка вначале станет равной нулю, а затем превратится в прибыль. При условии конечно, что сделка открыта по тренду. В противном случае размер этого убытка будет только увеличиваться.
Таким образом, текущая или рабочая просадка образуется всегда при открытии сделки, но она не меняет баланс торгового счёта пока не будет зафиксирована или пройдена ценой в обратном направлении. При этом средства (разница между балансом и размером временной прибыли или убытка) меняются вместе с движением цены по рынку.
Размер временного убытка влияет только на сумму средств торгового счёта, но на его баланс. На примере валютной пары EUR/USD (H1).
Окончательная или зафиксированная просадка
Таким видом называют закрытую убыточную сделку. Ситуация возникает в том случае, когда при закрытии этой сделки трейдер на основании принципов своей торговой стратегии принял решение, что максимальная просадка превысила допустимый размер и несёт в себе риск потери слишком большой суммы депозита. Эта зафиксированная или фактическая просадка уменьшает размер депозита на тот процент допустимого убытка, который был допущен трейдером при входе в сделку и получен им при закрытии позиции. Одним из основополагающих правил торговли на Forex является принцип «отсекания» разрастающихся убытков на основании классического соотношения уровня риска к прибыли. Поэтому допустимая максимальная просадка определяется каждым трейдером индивидуально исходя из его торговой стратегии, психологии и размера депозита.
Предельная или максимальная просадка
Такой вид просадки отображает показатель, демонстрирующий предельный уровень потерь депозита, допустимых при закрытии убыточных позиций за всё время ведения торговли. Стиль торговли считается тем консервативнее, чем меньшим является уровень максимальной просадки. При расчёте данного показателя важно помнить, что в нём учитываются только закрытые сделки, а не текущие, по которым результат ещё не достигнут.
Относительная просадка
Этот вид просадки показывает на сколько максимально может уменьшиться баланс счёта по отношению к первоначальному депозиту. Данный расчёт играет менее информативную роль при оценке результативности какой-либо рассматриваемой торговой стратегии.
Абсолютная или безусловная просадка
Этот показатель также не особенно информативен при построении основных принципов эффективной торговой стратегии, поскольку всего лишь рассчитывает цифру снижения баланса счёта по отношению к его стартовой сумме.
Из всех перечисленных видов просадок, чаще всего трейдеры в своих расчётах используют параметры текущих, зафиксированных и максимальных, т.к. они имеют наиважнейшее значение при построении действенных торговых стратегий не зависимо от стиля торговли.
Как понимание просадки помогает торговать лучше?
Всё вышеописанное иллюстрирует тот факт, что только отталкиваясь вначале от допустимых уровней риска и расчётов предельных потерь депозита, перед прогнозированием ожидаемого уровня прибыли, можно разработать такую торговую стратегию, которая обеспечит торговлю в плюс на длинной временной дистанции. Если, допустим, трейдер в течение года протестировал две разные торговые стратегии на двух разных счетах и у него по истечении этого срока доходность и по одному счёту и по второму достигла 100%, но при этом уровень максимальных убытков на первом составил 5%, а на втором 30%, то конечно он выберет ту стратегию, где убыток меньше.
Просадка, как способ минимизации потерь депозита
Одинаково хорошо работающих в любых ситуациях способов выхода из временных убытков нет, тем не менее существуют незыблемые правила, выполнение которых помогает не допустить потери депозита. Самым главным правилом при построении любой торговой системы и входе в любую сделку или группу сделок является предельно чёткое определение и неукоснительное соблюдение параметров риск- и мани менеджмента. Очень часто у трейдера может быть ситуация в торгах, когда очень затяжная текущая просадка вызывает при определённых обстоятельствах соблазн её «потерпеть». И данное желание преобладает над трезвым расчётом, подсказывающим, что убыток нужно зафиксировать прямо сейчас, пока его размер ещё относительно не большой. В данном случае может быть только два сценария дальнейшего развития ситуации: либо убыточная сделка всё же выйдет в плюс, либо большая часть депозита если не он весь будет в итоге потерян. Как показывает практика, в большинстве случаев реализуется именно второй сценарий.
Любой правильно составленный риск- и мани менджмент обязывает перед каждой сделкой или их группой в обязательном порядке произвести расчёт возможных убытков, соотнести их с размером максимально возможной прибыли, так называемый запас хода, после чего ограничить их отложенным ордером Stop Loss. И ни в коем случае не передвигать уровень Stop Loss если цены будет к нему подходить, в надежде, что рынок вот-вот изменит своё направление и просадка исчезнет сама собой. Самое важное в любой торговой стратегии – это прежде всего минимизация убытков. Следующим по важности моментом является обязательное использование ордера Take Profit, ценовое значение которого должно быть правильно установлено исходя из классических соотношений убытков к прибыли.
Ещё одним немаловажным фактором при соблюдении допустимых уровней риска является правильный расчёт объёма сделки, т.е. размера лота, впрямую влияющего на стоимость одного пункта движения цены. Для простоты расчёта в частности валютных пар, в которых котируемой выступает USD, можно применять упрощённую формулу, где при 1,0 лоте стоимость одного пункта по четырёхзначным котировкам составляет $10, при 0,1 лота - $1 и при 0,01 лота, соответственно, $0,1 прибыли или убытков.
Естественно, чем крупнее лот, тем быстрее и больше может быть получена просадка при развитии неблагоприятной ситуации на рынке. В связи с чем, объём открываемой позиции должен всегда соизмеряться с размером самого депозита.
В заключении необходимо добавить, что просадка при правильном к ней отношении, служит основой для построения абсолютно любой результативной торговой системы, особенно нацеленной на долгосрок. В своем видео ниже мы рассказали как минимизировать свои потери на Форекс в рамках стратегии Снайпер.
