Как торговать на корреляциях между ценами на сырье и ценами на валюты?

 Корреляции между ценами на валюты и сырье - не редкость. Например, канадский доллар (CAD) коррелирует с ценами на нефть, поскольку Канада является экспортером нефти. Японская йена чувствительна к ценам на нефть, так как Япония импортирует большую часть своей нефти.

 Тесно связаны с ценами на нефть и на золото австралийский и новозеландский доллары. Все это влияет на заработок на Форекс.

Как торговать на корреляциях между ценами на валюты и сырье?

 Корреляция валютных пар, позитивная и негативная, может быть очень значительной. Если трейдеры хотят заработать на них, то должны правильно выбрать время для сделки на корреляцию валют.

 Бывает, что валюты и сырье разрывают отношения, и такие времена бьют по карманам тех трейдеров, которые не понимают, что происходит. Для успешной торговли необходимо анализировать связи между ценами на валюты и, знать о том, что такое корреляция и наблюдать за ней.

• Фундаментальный анализ рынка Форекс для трейдера-новичка.

Выбираем, на каких именно корреляциях торговать

 Далеко не все корреляции сырье/валюта заслуживают внимания. Трейдеры должны учитывать комиссии, спреды, дополнительные платежи, ликвидности и доступность информации. Информацию о корреляции валютных пар и сырье, которыми торгуют многие, проще найти, при этом спреды у этих активов будут меньше, а ликвидность с большей вероятностью будет адекватной.

 Канада – ведущий экспортер нефти. Объемы экспорта нефти и цены на нефть влияют на состояние ее экономики. Япония – один из основных импортеров нефти, и на ее экономику влияют цены на нефть и объемы импорта нефти.

 Поскольку обе эти страны так сильно зависят от нефти, то и CAD/JPY позитивно коррелирует с ценами на нефть. Эту пару можно отслеживать так же, как USD/CAD. С другой стороны, CAD/JPY имеет более широкий спред и менее ликвидна, чем USD/CAD.

 Поскольку в большинстве стран мира нефть оценивается в долларах США, колебания доллара влияют на цены на нефть, и наоборот. Таким образом, за USD/CAD тоже стоит наблюдать, учитывая, что обе страны являются ведущими экспортерами и импортерами нефти. 

 Австралия – один из ведущих мировых золотодобытчиков.

 В результате ее экономика зависит от цен на золото и от объемов экспорта золота. Новая Зеландия – основной торговый партнер Австралии, и поэтому она очень чувствительна к колебаниям в экономике Австралии.

 Это означает, что Новая Зеландия тоже во многом зависит от цен на золото. В 2008 Австралия заняла четвертое место по добыче золота. В 2009, США стала третьим по величине импортером золота. Таким образом, можно торговать на корреляциях валютных пар AUD/USD и NZD/USD и цен на золото. 

 В 2009 Австралия не попала в число ведущих экспортеров нефти, но в 2010 AUD/USD также положительно коррелировала с ценами на нефть до сентября. Взаимоотношения валют и сырья могут меняться со временем. Чтобы найти корреляции валют, нужно посмотреть, какие страны являются основными импортерами и экспортерами того или иного сырья. Кросс-курс валют страны-экспортера и страны-импортера будет коррелировать с ценами на данное сырье. 

Выбор инструмента

 Помимо знания, какие валюты и какие виды сырья связаны между собой, трейдер должен решить, будет он торговать валютную пару, валюту и сырье. При выборе нужно учитывать несколько факторов, в том числе пошлины и доступность рынка для трейдера. Если вы откроете график, то увидите, что сырье часто является более волатильным инструментом.

Высматриваем трещины в корреляции

 Важно помнить, что хотя связи между ценами на сырье и курсами валют существуют, можно сказать, почти всегда, это не означает, что они всегда сильны. Стоит наблюдать за упомянутыми валютными парами, так как у них есть тенденция к корреляции с сырьевыми ценами, но время от времени корреляция будет слабой, будет исчезать, даже будет меняться с негативной на позитивную или наоборот.

 Позитивно корррелировавшая валютная пара и сырье в следующем году могут коррелировать негативно или не коррелировать вообще. Трейдеры, торгующие на корреляции, должны чувствовать, когда корреляция сильна, а когда она вот-вот изменится.

Планируем сделку валюта/сырье

 Очень важно понимать, что план и стратегия необходимы, чтобы сориентироваться в то ослабевающих, то усиливающихся корреляциях между валютами и сырьевыми ценами. Момент входа и выхода определяется трейдером и зависит от того, какой инструмент вы решили торговать: валюту, сырье или и то, и другое.

 Но прежде чем начать торговать по корреляции, трейдер должен задать себе два вопроса: «Сейчас эта валюта и это сырье коррелируют? А если взять более длительный период времени?» и «Не кажется ли, что один актив следует за вторым?». Есть ли дивергенция?

 Если на графике одного актива каждый следующий максимум выше предыдущего, а на графике второго – нет, то лучше подождать, когда они снова синхронизируются. Пользуйтесь инструментами подтверждения тренда. Если начинается дивергенция, подождите возникновения или разворота тренда, и валюта и сырье снова начнут коррелировать.

Резюме: торговля на корреляциях валютных курсов и сырьевых цен

 Торговля на корреляциях – не точная наука. Часто корреляции распадаются или меняют знак на долгое время. Трейдеры должны быть упорны и наблюдать за ними, высматривая возможности. Индикаторы корреляции и графики мониторинга – инструменты, которые помогут в этом.

 После дивергенций ждите возврата сырья и валюты к корреляции и к тренду, но будьте готовы к тому, что дивергенции могут длиться очень долго. Взаимоотношения валют и сырья могут меняться в зависимости от перемен в сфере импорта и экспорта. Также важно определиться, чем именно вы намерены торговать – сырьем, валютой или и тем, и другим.

А вы знаете, что такое фундаментальный анализ?